Suneeti Ahuja-Kohli
BAE Merkez Bankası (CBUAE) bu yıl 50. yılını kutlarken, ülkenin mali ortamına rehberlik etmede ve onu artan bir hızla küresel sahneye taşımada önemli bir rol oynamaya devam ediyor.
1973’te BAE Para Kurulu’nun kurulmasıyla kuruluşundan bu yana Merkez Bankası, BAE’de ekonomik değişimler ve teknolojik devrimler arasında gezinerek istikrarın temeli ve inovasyon için bir katalizör olarak ortaya çıkmıştır.
BAE Bankalar Federasyonu (UBF) Genel Müdürü Jamal Saleh, ”Son beş yılda, CBUAE sadece para politikasını denetlemekle kalmadı, aynı zamanda BAE’nin bölgesel ve küresel bir finans merkezi olarak ortaya çıkmasına izin veren güven temelini oluşturdu” diyor.
“Bunu kararlı reformlar ve küresel en iyi uygulamalara aralıksız odaklanarak yaptı.” Finansal krizin dünya ekonomilerinde dalgalandığı 2008 yılında BAE Merkez Bankası, bölgede Basel III Standartlarını benimseyen, sermaye ve likidite tamponlarını güçlendiren ilk bankalar arasındaydı. Sonuç olarak, bugün BAE bankacılık sisteminin sermaye yeterlilik oranı gerekenden daha yüksektir. Aralık 2023 sonunda, TBÜAE’NİN 2023’ün 4. Çeyreğine ilişkin Parasal, Bankacılık ve Finansal Piyasalardaki Gelişmeler Raporuna göre, bu oran yüzde 17,9 olarak gerçekleşti — Basel III yönergeleri uyarınca gereken asgari yüzde 13’ün oldukça üzerinde. Saleh, bu reformların “BAE bankalarının sadece güvenli değil, aynı zamanda oynaklık karşısında büyümeyi sürdürebilmelerini sağladığını” söyledi.”
2018’de BAE Merkez Bankası, Federal AML / CFT Yasasını yürürlüğe koydu ve ardından 2020’de AML / CTF İcra Dairesi, BAE’nin çerçevesini Mali Eylem Görev Gücü’nün katı standartlarıyla uyumlu hale getirdi. Bu, kara para aklama ve terör finansmanıyla mücadelenin önünü açmada önemli bir adımdı.
Aynı derecede çarpıcı olan, cbuae’nin kriz zamanlarında proaktif duruşu olmuştur. Covıd-19 salgınının zirvesinde, CBUAE, işletmeleri desteklemek ve işleri korumak için 100 milyar Dh’den fazla likidite enjekte ederek Hedeflenen Ekonomik Destek Programı’nı (TESS) başlattı.
Saleh, ”TESS programı yalnızca bir tepki değil, bankacılık sektörüne duyulan güveni destekleyen stratejik bir müdahale oldu” diyor.
Yine de, cbuae’nin hırsı istikrarın çok ötesine uzanıyor. Ulusal Ödeme Sistemleri Stratejisi (NPSS), Dijital Dirhem (CBDC) pilot projesi ve Finansal Altyapı Dönüşümü (FIT) Programı, geleceğe hazır bir finansal sistem için net bir vizyonun altını çiziyor.
Saleh, ”Üye bankalarımız, bu girişimlerle uyum sağlamak için sistemlerini modernize etmeye büyük yatırımlar yapıyor” diyor. “Yapay zeka destekli risk yönetiminden açık bankacılık API’lerine kadar sektör geleceği güçlü bir şekilde kucaklıyor.”
BAE genelinde 63 üyeyi temsil eden UBF, bu vizyonun uygulamaya dönüştürülmesinde çok önemli bir ortak olmuştur. Saleh, Merkez Bankası ile UBF arasındaki ilişkiyi, hem pratik hem de ileriye dönük politika çerçeveleri sağlayan teknik komiteler ve ortak çalışma grupları üzerine inşa edilmiş “yapıcı bir işbirliği modeli” olarak tanımlıyor.
Bu yakın işbirliği somut sonuçlar doğurdu. UBF, Emirates Finans Enstitüsü (EIF) ile özel işbirliği yoluyla, Emirlik profesyonelleri için özel eğitim programları ve sertifikalarla cbuae’nin işgücü emirliği hedeflerini destekleyerek bankacılık sektöründe Emirliği teşvik etme çabalarına öncülük etmiştir. Tüketici cephesinde, ubf’nin BAE Merkez Bankası tarafından onaylanan Davranış Kuralları, sektördeki etik uygulamaların ve şeffaflığın standartlaştırılmasına yardımcı oldu.
Sektörün sürdürülebilirlik dürtüsü de ivme kazandı. Dubai’de düzenlenen COP28 fuarında UBF, 2030 yılına kadar sürdürülebilir / yeşil finans alanında 1 trilyon Dh’nin üzerinde seferberlik sözü verdi.
Saleh, bazı UBF üyesi bankaların 2030 hedeflerinin yarısından fazlasını çoktan karşıladığını belirterek, ”Bu istek uyandıran bir hedef değil — açık, eyleme geçirilebilir bir yol haritası” diyor. Rakbank’ın geçen yıl KİK’İN ilk sosyal tahvilini ihraç etmesi ve Fab’ın yeşil tahvil ihracında liderliğini sürdürmesi, BAE sektörünün ESG finansmanına yönelik artan iştahını vurgulamaktadır.
Değişen jeopolitik dinamikler ve artan düzenleyici incelemelerin ortasında bile Saleh, BAE’nin konumu konusunda büyük ölçüde iyimser olmaya devam ediyor.
”Sermaye yeterlilik oranlarımız, likidite kapsamımız ve risk çerçevelerimiz küresel olarak en güçlüler arasında yer alıyor” diyor ve küresel alaycı eğilimlere rağmen sektörün tutarlı performansına işaret ediyor.
Fitch Ratings’e göre, BAE bankaları 2023’teki yüzde 20’ye kıyasla 2024’te yüzde 22’lik bir vergi öncesi ortalama özkaynak getirisi (ROAE) elde etti ve bazı bankalar Roae’leri yüzde 25’in üzerinde bildirdi.
İleriye baktığımızda Saleh, önümüzdeki on yılın BAE’nin dijital dönüşüm, sürdürülebilirlik ve kapsayıcı büyümeye devam eden yatırımların yönlendirdiği küresel bir finans merkezi olarak rolünü pekiştireceğini göreceğine inanıyor.
“CBUAE ve UBF arasındaki ortaklık, kamu-özel işbirliğinin sorumlu inovasyonu nasıl teşvik edebileceğini ve BAE’nin küresel finansın ön saflarında yer almasını nasıl sağlayabileceğini örnekliyor” diyor.
Merkez Bankamız bir sonraki bölümünü çizerken, BAE’nin bankacılık sektörü geleneği yenilikle birleştirmeye ve iddialı olduğu kadar dirençli, geleceğe hazır bir ekosistem oluşturmaya hazır.
